스톡 옵션으로 돈 잃기

옵션으로 돈 버는 간단한 안내서.

지난 수십 년 동안 우리는 주식 시장이 어떻게 기능하는지에 많은 진전을 보았습니다. 오늘날에는 증권 거래소와 증권 회사가 거의 전적으로 온라인 상에 존재하며 모든 사람들이 속도의 마이크로 초 동안 경쟁하고 있습니다.

빠른 예를 들어, IBM이 현재 주당 100 달러를 거래하고 있다고 가정 해 봅시다. 이제 투자자가 $ 2의 프리미엄을 받고 $ 100의 파업 가격으로 IBM에서 하나의 콜 옵션 계약을 구매했다고합시다.

통화 옵션을 통해 구매자는 주당 $ 100의 IBM 주식을 구매할 수 있습니다. 이 시나리오에서 구매자는이 옵션을 사용하여 100 달러로 해당 주식을 구매 한 다음 공개 시장에서 동일한 주식을 즉시 105 달러에 판매 할 수 있습니다. 이 때문에 옵션은 만료일에 5 달러에 판매됩니다.

위에 표시된 것과 동일한 분석을 사용하면 통화 옵션이 $ 1 (또는 계약 당 $ 100)의 가치가 있습니다. 투자자가 처음에 옵션을 구매하기 위해 200 달러를 지출했기 때문에이 거래에서 순 손실액을 100 달러로 표시합니다.

IBM이 옵션의 만료일에 $ 100 이하로 끝나면 계약은 "돈에서"만료되므로 쓸모가 없습니다. 이 시나리오에서 옵션 구매자는 100 %의 돈을 잃게됩니다 (이 경우 계약에 소비 한 200,000 달러 전체).

이익 증폭기 폐쇄 거래.

약간의 도로 충돌을 제외하고, 성공을 향한 우리의 길은 매우 유익했습니다. 사실, 독자들과 저는 지금까지 우리 거래에서 평균 14.5 %의 수익을 올렸습니다. 평균 보유 기간은 불과 40 일이며 연간 수익률은 132 %입니다.

여기에 표현 된 견해와 견해는 저자의 견해와 의견이며 NASDAQ, Inc.

이 간단한 투자 전략은 절대로 돈을 잃어 버리지 않았습니다.

나는 시장에서 돈을 결코 잃어 버리지 않은 간단한 전략을 보여 드리겠습니다.

플로리다의 The Villages의 Robert R. 은 1973 년에 Exxon (NYSE : XOM) 주식 1,000 주를 구입했다고 밝혔습니다. 오늘날 그는 16,000 개의 주식을 소유하고 있습니다. "Forever"주식에 투자하는 것에 대한 그의 가장 좋아하는 점은 무엇입니까? "시장을이기려고 항상 노력하는 것에 대해 걱정할 필요가 없습니다."라고 그는 말합니다.

영감을 얻은 톱 10 주식 연구 직원들과 나는 우리의 "베스트 셀러 10 대를 영원히 유지하기"를 찾아 내기로 결정했습니다. 이것들은 우리가 사고, 영원히 잊고 잊어 버린 10 가지 아이디어입니다.

공개 : Paul Tracy 나 StreetAuthority, LLC는이 기사에서 언급 된 유가 증권 시장에서의 지위를 보유하지 않습니다.

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여기에 표현 된 견해와 견해는 저자의 견해와 의견이며 NASDAQ, Inc.

주식 시장에서 돈을 모두 잃는 3 가지 방법.

포트폴리오를 파괴 할 수있는 몇 가지 나쁜 움직임이 있습니다. 여기에 반드시 피해야 할 세 가지가 있습니다.

당신이 투자자 인 경우, 할 일이 무엇인지 아는 것이 올바른 주식을 선택하는 것보다 더 중요 할 수 있습니다. 결국, 최고의 주식 선택기조차도 매년 약 15 % -20 %의 수익을 올릴 수 있습니다. 반면에 한 가지 나쁜 점은 말 그대로 전체 포트폴리오를 없애 버릴 수 있다는 것입니다.

이 3 가지 투자 움직임을 취하면 돈을 태울 수도 있습니다. 출처 : flickr user 퍼플 슬로우.

그런 점을 염두에두고, 돈으로하고 싶지 않은 세 가지가 있습니다. 왜 그런 나쁜 아이디어입니까?

Dan Caplinger : 지난 6 년 동안 봤던 장기 매매 시장에서 긍정적 인 수익률을 높이려면 마진 채무를 사용하는 데 활용할 수있는 레버리지를 사용하고 싶습니다. 매우 낮은 수준의 이자율로 인해 일부 브로커는 1 % -2 %의 이자율로 자금을 조달 할 것이므로 주식 시장이 올바른 방향으로 계속 움직이는 한 금융 비용을 쉽게 따라 잡을 수 있습니다. 사실, 많은 배당주가 우세보다 높은 수익률을 가지고있어 부채 관리를 훨씬 쉽게합니다.

그러나 시장 조정이 이루어질 때 문제는 나중에 발생합니다. 곰 시장에서 포트폴리오 가치가 떨어지면 마진 채무는 총 투자 가치의 큰 비율이됩니다. 그 비율이 너무 커지면 마진 대부금을 지불하거나 적어도 관리하기 쉬운 크기로 줄이기 위해 브로커가 자동으로 자산 판매를 시작합니다. 이러한 강제 판매는 일반적으로 주식이 이미 상당한 가치를 잃어 버린 가장 최악의시기 - 잠재적 리바운드 이전에 발생합니다.

마진에 대한 투자는 항상 위험을 수반하지만, 핵심은 당신이 겹쳐서 획득하지 않도록하는 것입니다. 많은 것들이 그렇듯이 중도금 대출을 사용하는 것은 문제가되지 않지만, 그들에게 매혹되면 당신이 상상했던 것보다 더 빨리 무일푼으로 남을 수 있습니다.

Jordan Wathen : 나는 자신의 실사를하지 않고서는 누구로부터 주식 팁을 가져 오는 것보다 돈을 잃는 더 좋은 방법이 없다고 생각할 수 있습니다.

단순한 사실은 사람들이 어떤 이유로 든 주식을 살 수 있고, 어떤 것은 좋고, 어떤 것은 나쁘다는 것입니다. 자신에 대한 적절한 조사가 없으면 나타나는 것보다 크게 다른 회사를 구매할 수 있습니다. 알트리아 (NYSE : MO)는 담배 회사로 알려져 있지만, 또한 알코올 산업이 성장하고 있습니다. Disney (NYSE : DIS)는 Mickey Mouse로 유명하지만 ESPN은 점차 "빵과 버터"가되어 가고 있습니다. CarMax (NYSE : KMX)는 자동차 판매점이지만 그 뒤에 숨겨진 자동차 경매 사업이 있습니다. 이것들은 모두 보이는 것처럼 모든 다른 사업입니다.

자신의 실사를하는 것은 구매 또는 판매 가치가있는 주식을 만드는 요소를 이해하는 데 가장 중요합니다. 혼자서 조사하지 않고 액면가의 스톡 팁을 절대 사용하지 마십시오.

Matt Frankel : 돈을 잃어 버리는 효과적인 방법 중 하나는 out-of-the-money 옵션을 구매하는 것입니다. 이 옵션은 구입할 수있는만큼의 복권입니다.

이제는 OTM 옵션을 일부 책임있게 사용합니다. 예를 들어, 특정 주식에 대해 짧은 포지션을 보유하고있는 경우 급격한 가격 상승에 대한 헤지로 OTM 통화를 몇 개 사면 잠재적 손실을 감당할 수 있습니다.

그러나 한 가지 공통적 인 "루키 실수"는 큰 월급 날을 받기 위해 많은 OTM 통화를 사거나 투기 투자로 놓는 것입니다. 예를 들어, Citigroup (NYSE : C)은이 글을 쓰는 시점에서 주당 약 49 달러를 거래하고 있으며, 2016 년 1 월 $ 60 통화는 약 1.10 달러를 거래하고 있습니다.

따라서 Citigroup이 2015 년에 놀랄만 한 해를 보내고 만료되기 전에 최대 $ 70까지 쏘면 근본적인 투자 비용이 거의 10 배가됩니다. 그러나 훨씬 더 가능성있는 시나리오는 만료시 계약이 여전히 돈이 될 수 없으므로 가치가 없다는 것입니다.

옵션은 자신이하는 일을 알고있는 투자자가 책임감있게 사용할 때 탁월한 투자 도구가 될 수 있습니다. 그러나 잘못된 방법을 사용하면 돈을 모두 잃을 수있는 좋은 방법입니다.

Dan Caplinger는 월트 디즈니의 주식을 소유하고 있습니다. 요르단와 첸 (Yordan Wathen)은 언급 된 주식에 대해 아무런 입장을 갖고 있지 않습니다. Matthew Frankel은 언급 된 주식에 대해 아무런 지위도 가지고 있지 않습니다. Motley Fool은 CarMax와 Walt Disney를 추천합니다. Motley Fool은 CarMax, Citigroup Inc 및 Walt Disney의 지분을 소유하고 있습니다. 어리석은 뉴스 레터 서비스를 30 일 동안 무료로 사용해보십시오. 우리 바보가 모두 같은 의견을 갖고있는 것은 아니지만 다양한 통찰력을 고려할 때 우리는 더 나은 투자자가 될 것이라고 생각합니다. 잡종 바보는 공개 정책이 있습니다.

주식 시장에서 돈을 모두 잃는 4 가지 방법.

시장에서 부자가되는 방법이 있지만, 이 4 가지는 반대 결과를 낳을 것입니다.

이러한 잘못된 전략 중 하나를 사용하면 빈 주머니가 생길 수 있습니다. 사진 : 플리커 사용자 Dan Moyle.

장기간에 걸쳐 부를 창출하기를 원한다면 주식은 소유 할 수있는 최고의 자산입니다. 그리고 성공에 이르는 마법의 공식은 없습니다. 단순히 고품질의 다양한 회사를 사귀고 혼자 남겨 두는 것입니다. 그러나 새로운 투자자 (경험이있는 사람도 일부 있음)가 실수로 지갑에 충격을 줄 수 있습니다.

실수 1 : 하루 거래.

이것은 대부분의 하루 상인이 돈을 잃어 버리는 것처럼 나쁜 생각입니다. 단단한 전략과 돈 관리 기술이있는 사람들조차도 마찬가지입니다. 주된 이유 중 하나는 일 거래가 비싸다는 것입니다.

평균 하루에 왕복 거래를 20 회하고 1 년에 250 거래일이 있다고 가정 해 봅시다. 이것은 총 5,000 개의 거래 또는 10,000 개의 개별 구매 또는 판매 거래로 해석됩니다. 귀하의 할인 중개 수수료가 거래 당 약 10 달러라고 가정하면 매년 1 년마다 수수료 만 10 만 달러를 지출하게됩니다. 다시 말하면, 당신은 좋은 상인이 될 수 있고 6 자리 숫자의 이익을 낼 수 있으며 여전히 잠재적으로 돈을 잃을 수 있습니다.

확율은 일 무역업자에 대하여 겹쳐 쌓인다 - 전문가에게 무역을 남겨두고 투자자 있으 십시요.

실수 2 : 옵션으로 추측.

그러나 새로운 투자자들은 단기간에 많은 돈을 버는 것을 꿈꾸며 종종 out-of-the-money 옵션을 추측하려고 유혹을 받는다. 문제는 대부분이 거래가 진행되지 않으며 "투자자"가 모든 돈을 잃는 것입니다.

예를 들어, 이 글을 쓰는 시점에서 Apple 주식은 주당 약 96 달러에 거래되고 있습니다. 애플의 옵션 체인을 간략하게 살펴보면, 지금부터 2 월 19 일까지 $ 0.95의 프리미엄에 대해 언제든지 주당 105 달러에 애플을 살 수있는 옵션을 살 수 있다는 것을 알 수있다. 이것은 좋은 아이디어처럼 들릴지도 모릅니다. 결국 애플이 지금까지 110 달러를 치면 적어도 5 달러에 내 옵션을 팔 수 있고 한 달 안에 400 % 이상의 수익을 올릴 수있다.

뭔가가 사실이라면 너무 좋게 들린다면 아마도 그럴 것입니다. 이런 무역으로 엄청난 이익을 낼 잠재력이 있습니까? 확실한. 그럴 가능성이 있니? 전혀.

실수 3 : 공황 상태의 판매와 탐욕스러운 구매.

그 이유는 간단합니다. 우리는 모두 투자 포인트가 낮고 매도가 높다는 것을 알고 있지만 대부분의 투자자들은 그 반대입니다. 그들의 주식이 잠수를 잡을 때, 그들은 공황 상태에 머물러 있다면 더 많은 돈을 잃을 까봐 두려워서 공황 상태로 팔린다. 그리고 주식이 영원히 올라가고 올라간다면, 대부분의 투자자들은 돈을 버리고 유혹에 빠져서 정상 근처에서 물건을 사고 싶어합니다.

최선의 행동 방침은 시장이하는 일에 상관없이 양질의 주식을 구입 한 다음, 주식이 하락하더라도 장기적으로 견디는 것입니다. 이 실수가 귀하의 모든 돈을 잃지는 않을 것이라는 것을 인정하지만, 성공적인 장기 투자자가되기를 희망한다면 배울 수있는 가장 중요한 교훈 중 하나이기 때문에 여기서 언급합니다.

실수 4 : 페니 주식 매입.

평균 투자자를 부자로 만드는 페니 주식이 있습니까? 아마, 하지만 드물게. 진실은 주당 0.0001 달러에 불과한 많은 주식들이 펌프 앤 덤프 사기이며 평범하고 간단하다는 것입니다.

무슨 일이 일어날 지 회사가 언론에 긍정적 인 보도를하기 위해 PR 회사를 고용 할 것입니다. 그것은 애널리스트에게 긍정적 인 보상 범위를 쓰기 위해 지불 할 것이고, 언론 매체에게 분석가의 일을 인용 할 것이다. 몇 년 전에는 한 푼도 벌지 못한 Goff라는 회사가 주요 언론 보도를 포기한 많은 유감스런 투자자들이 미끼를 가지고 0.65 달러를 매수했다. 이후 주가는 급격히 하락했으며 현재 0.0008 달러에 거래되고있다.

페니 주식으로 부자가 되려고 노력하는 대신, 투자 전략을 수립 할 때 견실 한 회사에 충실하거나 최소한 자신의 사업을 알고 사랑하기 때문에 회사를 사십시오.

부자가되는 가장 좋은 방법은 천천히 있습니다.

Matthew Frankel은 언급 된 주식에 대해 아무런 지위도 가지고 있지 않습니다. Motley Fool은 Apple의 주식을 소유하고 있으며 Apple을 추천합니다. 어리석은 뉴스 레터 서비스를 30 일 동안 무료로 사용해보십시오. 우리 바보가 모두 같은 의견을 갖고있는 것은 아니지만 다양한 통찰력을 고려할 때 우리는 더 나은 투자자가 될 것이라고 생각합니다. 잡종 바보는 공개 정책이 있습니다.

Matt는 사람들이 더 나은 투자를하도록 돕기 위해 2012 년 바보에게 교육과 투자에 대한 열정을 가지고있었습니다. Matt은 은행 주식, REITs 및 개인 금융 분야에서 최고의 기회에 대해 서면으로 전문적으로 설명하지만 적절한 가격으로 모든 투자를 사랑합니다. 트위터에서 나를 따라 오면 최고의 재정적 보상 범위를 따라갈 수 있습니다! TMFMathGuy를 따라 가십시오.